王紅秋

進口乙烷裂解制乙烯項目建設涉及天然氣處理、天然氣凝析液（NGL）收集、管輸、乙烷分離、出口存儲、出口泊位、遠洋運輸、乙烷卸貨、存儲、乙烷裂解等多個環(huán)節(jié)，是一項復雜的系統(tǒng)性工程，在原料穩(wěn)定獲取和經(jīng)濟效益等方面存在諸多不確定性。此外，美國是世界唯一乙烷規(guī)模化出口國，乙烷來源的唯一性和供應鏈的不成熟導致我國進口乙烷裂解制乙烯項目有很大風險，而油價的低位徘徊和新冠疫情引發(fā)的“各國經(jīng)濟大封鎖”進一步加大了風險。

乙烷裂解制乙烯項目原料供應待落實

21世紀以來，隨著中東石化工業(yè)的快速發(fā)展及北美頁巖氣產量的爆發(fā)性增長，全球以乙烷為原料的乙烯產能比例不斷提升，由2005年的25.9%增至2019年40.2%。美國和中東是世界乙烷最主要的生產地區(qū)，2019年分別占世界乙烷總產量的39.2%和35%，因此乙烷裂解制乙烯裝置主要集中在美國和中東。近年來，隨著中東乙烷資源的減少及大量乙烷裂解裝置的投產，中東的乙烷已經(jīng)無法滿足本土需求。目前只有美國擁有過剩乙烷可以出口，其他國家和地區(qū)乙烷全部自用。

與石腦油裂解制乙烯相比，乙烷裂解裝置具有工藝流程短、占地面積小、裝置投資少、乙烯收率高等相對優(yōu)勢。近年來中國企業(yè)紛紛宣布乙烷裂解制乙烯意向，據(jù)不完全統(tǒng)計，國內乙烷裂解制乙烯（包括部分或全部以乙烷為原料）意向項目共15個，產能合計約1980萬噸/年。除中國石油新疆巴州和陜西榆林2個項目采用本土資源外，其他項目所需乙烷資源均依賴進口如果這些項目投產，將需2500萬噸/年左右的進口乙烷，因此落實乙烷來源是推進項目的頭等大事。目前來看，僅有2個項目的進口乙烷原料得到落實。一個是位于江蘇泰興的新浦化學110萬噸/年輕烴綜合利用項目，已于2019年8月投產，由其合作伙伴英力士代理美國乙烷航運貿易業(yè)務。另一個是位于連云港徐圩新區(qū)的兩套125萬噸/年乙烷裂解制乙烯裝置，衛(wèi)星石化全資子公司浙江衛(wèi)星能源有限公司已與美國SPMT公司共同出資在美設立合資公司，計劃建設乙烷出口設施并負責運營與管理，確保衛(wèi)星石化中國乙烷裂解裝置的原料穩(wěn)定供應。

進口乙烷裂解項目效益存在較大不確定性

近期美國乙烷增量受限，中遠期出口至中國的乙烷量有限。美國頁巖氣的成功開發(fā)使得乙烷產量快速增長，據(jù)美國能源信息署（EIA）數(shù)據(jù)，2019年美國乙烷產量192萬桶/天（3981萬噸/年），其中本土消費168萬桶/天（3481 萬噸/年），出口24萬桶/天（500萬噸/年），而生產潛力為259萬桶/天（5381 萬噸/年），過剩乙烷能力為67萬桶/天（1400 萬噸/年），只能回注到天然氣管道作為燃料燒掉。近期來看，受疫情等多重因素影響，絕大多數(shù)行業(yè)產需疲弱，美國頁巖氣產業(yè)鏈相關企業(yè)也被迫停滯，乙烷增量不及預期，導致近期價格上揚，與其他組分的價差大幅縮小。

中期來看，2021～2025年美國乙烷產量年均增速約6.4%，仍將保持較快增長，2025年達到262萬桶/日（5431萬噸/年）；2025～2030年年均增速為1.8%左右，呈平緩增長態(tài)勢，預計到2030年美國乙烷產量將達到291萬桶/日（6032萬噸/年）；遠期來看，2030之后乙烷產量基本沒有變化。

受疫情等多重因素影響，美國在建乙烷裂解項目進度也被迫停滯，預計第一波裂解項目全部建成投產時間將延遲到2024年，屆時美國乙烯產能將近4300萬噸，80%采用乙烷為原料，本土乙烷需求量將達4300萬噸/年左右，屆時美國僅有1000萬噸/年左右的乙烷可用于出口。即使全部出口到中國，也只能滿足800萬噸/年左右乙烯產能的原料需求。而事實上，美國與英國、挪威、瑞典、印度、巴西等多個國家一直有乙烷出口合約，與中國企業(yè)的合約目前僅限浙江衛(wèi)星石化。

美國出口終端及海運能力是乙烷出口貿易的主要制約因素。目前美國乙烷出口終端總能力約27萬桶/日（560萬噸/年），簽訂的出口合同量已達能力上限。原本美國天然氣液體（NGL）分餾塔和管輸能力增速緩慢、基礎設施投資落后等因素使美國乙烷生產滯后，乙烷產量不及預期，年初以來的新冠疫情更是讓許多工程進度停滯不前，使得乙烷供應趨緊。海運是乙烷資源出口的另一重要環(huán)節(jié)。目前，8萬立方米等級的大型乙烷運輸船（VLEC）剛剛興起，盡管國際上的VLEC訂單較多，但投用的船舶數(shù)量十分有限，新建VLEC需要時間，且租用VLEC需要簽訂長期租船合同，因此，中短期內存在一定的不確定性。另外，乙烷在中國海關尚沒有獨立稅則號，我國尚無乙烷碼頭建設標準，同時，乙烷船舶進出港航行及引航警戒等要求、乙烷碼頭裝卸工藝設計要求等均有待明確。因此，無論是美國境內的資源集輸及出口設施，還是遠洋船運VLEC，以及國內的碼頭接卸、儲運等體系都尚未形成規(guī)模化、系統(tǒng)化的操作模式，運輸各環(huán)節(jié)均存在一定風險。

原油和乙烷價格的波動及運輸各環(huán)節(jié)費用的不確定性，是影響進口乙烷裂解制乙烯項目經(jīng)濟性的關鍵因素。經(jīng)美國IHS公司等多家機構測算，當原油價格在80美元/桶時，進口乙烷裂解制乙烯的成本與石腦油裂解制乙烯成本相當，也就是說中低油價下，進口乙烷裂解制乙烯與石腦油裂解制乙烯相比不具競爭力。今年初以來，受新冠肺炎疫情全球肆虐的影響，原油需求驟減，原油供應過剩矛盾和儲油空間不足的問題更加突出，原油價格一度跌入負值。美國能源信息署6月9日發(fā)布的《短期能源展望》預測，2020年全年平均價格為38美元/桶左右，2021年平均價格將升至約44美元/桶。油價的低位徘徊進一步加大了進口乙烷裂解制乙烯項目的效益風險。另外，乙烷價格的波動也使得進口乙烷裂解制乙烯項目的經(jīng)濟前景充滿不確定性。在美國乙烷供應寬松的情況下，美國乙烷價格表現(xiàn)出燃料價格屬性，和天然氣的價差不大。當乙烷供應趨緊，美國乙烷價格表現(xiàn)出較強的石化原料屬性，2018年與2017年相比，乙烷價格已經(jīng)翻番。盡管2019年乙烷價格有所回落，但受疫情影響美國乙烷價格將再次走強。此外，美國乙烷運至中國東部沿海運費同樣存在漲價風險。因此進口乙烷裂解項目效益存在較大的不確定性。

審慎推進進口乙烷裂解制乙烯項目

如何化解“大封鎖”給乙烷裂解制乙烯項目帶來的風險？

首先應審慎推進進口乙烷裂解制乙烯項目。進口乙烷裂解制乙烯項目原料品種唯一、來源單一、供應鏈設施專用，加之全球范圍內尚未形成成熟的乙烷遠洋運輸、貿易體系，導致整個原料供應鏈容錯性能較差，建議國家發(fā)改委等行業(yè)主管部門加強規(guī)劃引導，各企業(yè)根據(jù)自身實際情況理性對待，深入開展項目可行性論證，避免一擁而上。

其次要未雨綢繆做好準備工作。國家相關部門盡早制定好乙烷碼頭建設標準及乙烷裝卸工藝設計要求等相關標準和要求，開展專業(yè)的VLEC船、乙烷碼頭、接收儲存設施等方案的研究論證，做好風險評估及防范工作。

再次要規(guī)避單一原料風險。進口乙烷裂解制乙烯項目應充分考慮碳2～碳4多元化進料方案，選擇可靈活進料的裂解爐，根據(jù)市場和形勢的變化，靈活調整原料采購方案，避免進口乙烷“卡脖子” 。

（作者單位：中國石油石化研究院）